２０１５年１０月１日（木）
ひと目で分かる昨晩の動き
ＮＹ市場
- ドル円は主要株式市場で株価が反発したことから１２０円台を回復し、１２０円３３銭までドル高が進んだが、長期金利の低下やユーロ円などの売りに押され１１９円台半ばまで押し戻される。
- ユーロドルは域内のインフレ率が半年ぶりにマイナスに落ち込んだことで、ＥＣＢによる追加緩和策への圧力が強まった。１．１１台半ばまでユーロ安が進んだが、レンジを下抜けする勢いはなかった。
- 株式市場は大幅に反発。これまでに大きく売られた銘柄の買い戻しが入り、ダウは２３５ドル続伸し、ナスダックも１０２ポイント上昇。
- 債券相場は続伸。シカゴ製造業景況指数が５０割れとなり、景気への不安から債券が買われた。長期金利は２．０３％台まで低下。
- 金は続落し、原油も小幅に反落。
＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊
９月ＡＤＰ雇用者数 → ２０．０万人
９月シカゴ購買部協会景気指数 → ４８．７
＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊＊
ドル/円 １１９．５５ 〜 １２０．３３ ユーロ/ドル １．１１５８ 〜 １．１２１１ ユーロ/円 １３３．５７ 〜 １３４．７９ ＮＹダウ ＋２３５．５７ → １６,２８４．７０ドル ＧＯＬＤ −１１．６０ → １１１５.２ドル ＷＴＩ −０．１４ → ４５．０９ドル 米１０年国債 −０．０２２ → ２．０３５％ 本日の注目イベント
- 日 ９月日銀短観
- 中 中国 ９月非製造業ＰＭＩ（速報値）
- 中 中国 ９月製造業ＰＭＩ（速報値）
- 欧 ユーロ圏９月製造業ＰＭＩ（改定値）
- 米 新規失業保険申請件数
- 米 ９月ＩＳＭ製造業景況指数
- 米 ウイリアムズ・サンフランシスコ連銀総裁講演
前日７１４円も下げた日経平均株価が４５７円高を演じ、その後の欧米株式市場でも株価が堅調な動きを見せたことから、ドル円は１２０円３３銭まで買われる場面がありました。１１９円台では底堅いドル円ですが、それでも１２１円には届かず、昨日も結局１１９円台半ばまで押し戻されるなど、１２０円を挟んだ攻防が続いています。
明日の雇用統計の前哨戦となるＡＤＰ雇用者数は、事前予想を若干上回る２０万人でしたが、サービス業や建設業では雇用者数が増加していたものの、製造業では１万５０００人減少していました。「米労働市場は、エネルギーや製造業の分野で雇用が失われているが、それでも１ヶ月あたり２０万人近く雇用の創出が続いており、完全雇用に近い」と言った見方が定着している状況で、明日も、２０万人程度と予想されている雇用統計でも、大きくぶれる可能性は低いと見られています。
一方で昨日発表された９月のシカゴ購買部協会景況指数は節目の「５０」を割り込み、「４８．７」でした。好不況の分かれ目となる「５０」を割り込んだのは６月以来ということになり、市場の一部には中国景気の減速の影響が出始めているのではないかとの見方もあるようです。
株価の乱高下が為替相場を大きく動かしている状況が続いていますが、９月のＮＹダウは値幅を見れば、相場が如何に不安定だったかが見えてきます。９月中にダウ平均株価がプラスであれ、マイナスであれ１００ドル以下に留まった日はわずか８日営業日しかありません。さらに前日比３００ドルほどの値幅で取引を終えた日は４営業日もあり、相場が不安定だったかが理解できます。結局、この値動きがドル円などにも波及し、「リスクオン」と「リスクオフ」に交互にめまぐるしく変わることになります。
昨日のＮＹダウも２３５ドルのプラスで引けています。株価の動きに比べると、ドル円はレンジ内でのボックス相場が続いています。９月は１１９円〜１２１円のレンジに概ね収まっており、日足チャートでは「三角保ち合い」（さんかくもちあい）を形成しつつあります。近いうちにどちらかにレンジブレイクすると思われますが、その際には抜けた方について行く「順張り」が機能すると思われます。
本日も１２０円を挟んだ動きが予想され、予想レンジは１１９円４０銭〜１２０円４０銭程度と見ます。中国のＰＭＩが発表され、それに伴い上海株式市場がどのような動きを見せるかにも注意が必要です。
What's going on?
「What's going on ?」とは・・・
会話でよく使われる砕けた言い方で「何があったんだ？」「どうなっているんだ？」というような意味。為替はさまざま事が原因で動きます。その動いた要因を確認する意味で「What's going on ?」というタイトルを付けました。日時 発言者 内容 市場への影響 8/4 ロックハート・アトランタ連銀総裁 「私の個人的見解は、現在のところ行動しないことへのハードルは高い」ＷＳＪ紙とのインタビューで。 ドル円１２４円→１２４円４０銭まで上昇 8/5 パウエル・ＦＲＢ理事 「時は近づいている。６月のＦＯＭＣ会合では大半のメンバーが、年内いずれかの時点で利上げする状況になったとの認識を持っていたと思う」ＣＮＢＣとのインタビューで。 ドル買いが強まる 8/27 ダドリー・ＮＹ連銀総裁 「現時点での私の考えでは、９月のＦＯＭＣで正常化のプロセス開始を決定する論拠は、数週間前に比べやや弱くなっているようだ」記者会見で。 ＮＹダウ６１９ドル上昇の一因に 9/3 ドラギ・ＥＣＢ総裁 「景気がさらに弱まりインフレは想定通りに回復しない場合はもちろん、ＱＥを延長するだろう」記者会見で。 ユーロドル１．１２台後半から１．１０台後半に 9/10 山本幸三・衆議院議員 「１０月３０日の金融政策決定会合に合わせて追加の金融緩和に踏み切るべきだ」ブルームバーグとのインタビューで。 ドル円１２０円台半ば〜１２１円３３銭まで急騰 9/17 イエレン・ＦＲＢ議長 「海外での不確実性の高まりと、予想されるインフレの道筋がやや弱まったことを考慮し、(利上げのための）一層の証拠を持つことが適切だとＦＯＭＣは判断した」記者会見で。 ドル円１２１円近辺から１２０円割れまで下落 9/24 イエレン・ＦＲＢ議長 「自分自身を含めＦＯＭＣ参加者の大半は年内の利上げを見込んでいる」講演で。 ドル円１１９円後半から、１２０円３０銭近辺まで上昇
