FXのしくみと魅力をご紹介FXを始める方へ
FXとは?
FXとは、簡単に説明しますと為替レートが上がるか下がるかを予想し利益を狙う取引です。このページは、FXを始める為に最低限知っておきたい知識を網羅し、皆さんが抱える素朴な疑問や不安をズバリ解決します!
FXとは?
ある国の通貨を別の国の通貨に交換することを「外国為替(がいこくかわせ)」といいます。外国為替は、英語で「フォーリン・エクスチェンジ(Foreign Exchange)」といい、これが「フォレックス(Forex)」に短縮され、更に略されたのが「FX(エフエックス)」です。正式には「外国為替証拠金取引(がいこくかわせしょうこきんとりひき)」といいます。「外為(がいため)」の略称でも呼ばれています。
FXで取引されているのは、物やサービスではなく、お金とお金の交換レートです。この交換レートを為替レートといいます。「日本円を1ドル○○円で米ドルに交換したい。」「1ドル△△円なら、米ドルを日本円に交換していもいい。」世界中には、ある通貨を「買いたい人」「売りたい人」が大勢いて、彼らの動向で為替レートは常に変動しています。需要が高い場合は、その通貨が上昇することとなり、逆に需要が低ければ、その通貨は下落することになります。FXとは、この通貨の変動を利用し差益を獲得することを目的とした金融商品です。
外貨(例えば米ドル)を安い時に買って、高くなったら売る。するとその差額が利益になる。これがFXで利益を得る最も基本的な方法です。
では「外貨を安い時に買う」とは、どういうことでしょうか?
海外旅行を例に考えてみましょう。例えばアメリカへ旅行へ行く場合、円を米ドルに両替する必要があります。1ドルをいくらに両替できるか、というのを「為替レート」と言いますが、この為替レートは常に変化しています。例えば両替する時の為替レートが1ドル100円だったとしましょう。その場合10万円をドルに両替すると1,000ドルになります。計算は下の図のようになります。
さてこの1,000ドルを手に、旅行へ行きました。仮にその1,000ドルをすべて日本へ持って帰って、再び円に両替したとしましょう。帰ってきたときの為替レートが1ドル110円になっていたら、いくらに両替できるでしょうか?
次のような計算になり、1万円得することになります。
では帰ってきたときの為替レートが1ドル90円になっていたらどうでしょうか?
この場合は次のような計算になり、今度は1万円損してしまうことになります。
FXはいくら資金があれば始められるの?
それでは、FXを始めるには、いくら資金が必要か解説していきます。
FXの取引では、一般的には最低の取引単位が1万通貨単位となります。この単位を「1枚」または「1ロッド」などと呼びます。(外為オンラインでは、最低取引単位が1,000通貨単位のminiコースもご用意しています。)
1万通貨とは、例えば米ドルであれば1万米ドルであり、ユーロでは1万ユーロ、ポンドであれば1万ポンド単位になります。仮に1米ドルが130円だったとすると、取引の総額は1万米ドル=130万円(総取引金額)となります。
しかし、FX取引では、総取引金額である130万円を用意する必要はありません。そこで力を発揮してくれるのが、証拠金取引(マージン取引)です。FXでは金融商品取引法に定められている「総取引金額の100分の4以上」の資金を充当することで、取引が可能となっています。したがって、この130万円という総取引金額の100分の4(すなわち4%)の資金=130万円×4%=52,000円を取引に充当すれば、1万米ドルの取引が可能となります。この4%=52,000円の資金を証拠金、または取引証拠金と呼びます。FXは、この証拠金取引が可能な取引です。繰り返しになりますが、1ドル=130円のとき、FX取引で1万ドルを取引しようとするなら、取引証拠金=52,000円で取引がスタートできると言うことになります。ちなみに総取引金額130万円分のモノを取引証拠金52,000円で運用する事になりますので、25倍のレバレッジ(25倍がレバレッジの上限と決められています。)がかかる事になります。(100÷4=25)
レバレッジについての詳しい説明はこちらからFXはどうやって利益を出すの?
次にFXはどうやって利益を出すのか具体的に見てみましょう。
通貨を買って利益を出す方法
FX取引は、上がってときも下がるとき利益が出せる取引です。ドル/円で言えば、ドル高(円安)でもドル安(円高)でも利益を出すことができます。 具体的には、「買い」からでも「売り」からでも取引がスタートできるため、上昇するときでも下落するときでも利益を出す取引方法がある事になります。
10万円を「1ドル=90円」でドルに替え、1,111.11ドルの「買い」で運用を開始しました。
計算は、100,000円÷90円=1,111.11ドルになります。やがて1ドルが110円になったので、売って利益を確定することにしました。
持っていたドルを1ドル110円のレートで両替するので、計算は1,111.11ドル×110円=122,222.1円となります。
元々持っていた100,000円との差額を計算すると、12,222.1円−100,000円=22,222.1円となり、22,222.1円が利益となります。
【ご注意】上記の例では「1ドル=90円」が「1ドル=110円」に上昇して利益が出ていますが、逆の値動きの場合は損失が発生します。
通貨を売って利益を出す方法
今度は10万円を「1ドル=110円」でドルに替え、909.09ドルの「売り」で運用を開始しました。
計算は、100,000円÷110円=909.09ドルとなります。
やがて1ドルが90円になったので、買い戻して利益を確定することにしました。持っていたドルを1ドル90円で両替するので、計算は909.09ドル×90円=81,818.1円となります。
100,000円で売って81,818.1円で買い戻したので、その差額は、100,000円−81,818.1円=18,181.9円となり、18,181.9円が利益になります。
【ご注意】上記の例では「1ドル=110円」が「1ドル=90円」に下落して利益が出ていますが、逆の値動きの場合は損失が発生します。
このようにFX取引では、レートが上がっても(円安)、下がっても(円高)、利益を得るしくみがあります。
スワップポイント
スワップポイント(金利差調整分)とは、外貨預金でいう、いわば利息のようなもの。
FXは低金利の通貨を売り、高金利の通貨を買うことで、その金利差に当たるスワップポイントを受ける事ができます。逆に高金利の通貨を売り、低金利の通貨を買った場合、支払いとなります。
(金利の変動がない場合でも、受け取りが支払いになる、または支払いが受け取りになることがあります)
通貨は何を選べばいい?
FXは通貨と通貨を交換する取引です。従って必ず2種類の通貨を組み合わせて取引する事になります。 これを「通貨ペア」といいます。通貨ペアを選ぶ時に大切なのは情報量です。 為替レートはその国の経済や政治状況によって大きく変化していきます。 情報が入手できなければ、なかなか投資判断ができません。 アメリカやユーロ圏の状況であれば新聞やテレビでもたくさん報道されますので、投資判断もしやすいでしょう。 通貨ペア選びには、各通貨それぞれの国の政策金利状況も重要な要素です。FXでは、スワップポイントの受け払いが発生し、ポジション数や保有日数によっては、大きなメリットになる事もあります。
- 米ドル
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情報が豊富で判断しやすい 米ドルの力は徐々に弱くなっているとはいえ、依然として世界の基軸通貨なので取引が活発。 また、米国の情報は入手しやすいので、投資判断がしやすいといえます。
- ユーロ
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第2の基軸通貨として期待される 第2の基軸通貨として確実な地位を築きつつあります。 世界各国の政府や中央銀行も、ユーロの保有高を増やす傾向にあり、今後ますますユーロの需要は高まると思われます。
- 英ポンド
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値動きが大きくデイトレード向き?! 為替レートの変動が激しいので、デイトレードに利用している人も多い通貨。 その分リスクも高いので、取引に慣れてきたら挑戦してみるのもいいかもしれません。スワップポイントも高めです。
なぜFXが流行っているのか?FXの3つの特徴
レバレッジを使える
FXの大きな特徴は、少額資金でも大きな金額を投資できる点にあります。これがレバレッジ取引です。 10万円の自己資金があれば、最大で25倍の250万円の投資ができる仕組みになっています。
最大で25倍というのは、必ず25倍で取引しなければならないという意味ではありません。10倍でも1倍でも取引可能です。つまり、レバレッジというのは、自己資金(証拠金)に対して、どれだけの数量の通貨を取引するか?によって決まります。例えば、ドル/円が1ドル=130円のとき、1万通貨の取引をするには総取引金額の130万円が必要になります。これをFXで取引した場合、仮に口座資産として10万円の残高があるとき、1万通貨を売買するとレバレッジは13倍(総取引金額=130万円、FX口座資産=10万円、130万円÷10万円=13倍)となります。また、クロス円通貨の場合、為替レートが1円上下すると、1万通貨あたり1万円の損益が発生します。
レバレッジの仕組みはこちらからスワップポイントを受け取れる
FXでは、取引する通貨によっては高いスワップポイントを受け取れる場合があります。
このスワップポイントを上手く活用し、コツコツを口座資産を積み増していけるのもFX取引の魅力です。
スワップポイントは、未決済で保持しているポジション毎に日割り計算で受け払い(買いポジション、売りポジションによって受け払いが発生します。また、どちらのポジションでも支払いとなる場合もあります。)
例えば、2023年4月11日現在で、ドル/円の買いポジション=180円、売りポジション=ー215円となっていますので、仮に1万ドルを買いポジションで20日間保持した場合、180円×20日=3,600円のスワップポイントが受け取れます。このときのドル/円は133円近辺ですので、1万ドルの取引証拠金=53,200円前後となっています。この53,200円に対して20日間で3,600円ですので、リターンは6.76%となります。仮に100万円分のポジションを保持していた場合、20日間で67,000円相当の受け取りとなっています。逆に売りポジションの場合は、1万ドルにつき日々−215円の支払いが発生します。
24時間取引できる
FX取引は、インターネットがつながる環境であれば、24時間(土日を除く)いつでもどこでも取引が可能な投資商品です。これはFX取引の特徴のひとつになります。外国為替市場(インターバンク市場)は、1対1の相対取引ですが、取引したいと思う金融機関がいれば、時間や場所に関わらず、いつでも取引を成立させられます。このためFX取引でも時間や場所に限られず、通勤などの移動時間やお昼の休憩時間など、ちょっとした時間でもいつでも取引が可能です。
例えば1日の取引の移り変わりをみると、日本市場がメインとなる時間帯が日本時間で午前7時から午後5時くらい。ロンドン市場がメインとなるのが午後5時くらいから翌午前2時前後、NY市場がメインとなるのが午後9時くらいから翌午前5時前後、そしてシドニーを中心とするオセアニア市場がメインとなるのが日本時間で午前4時頃から午後3時くらいとなっています。時間帯によって市場のメインプレイヤーが移り変わりますが、いつでも世界のどこかで必ず取引が行われていますので、FX取引は土日以外、お休みはありません。
FXのリスクについても理解しよう
FXは他の金融商品と比べてメリットが多いとはいえ、デメリット(リスク)もあります。FXのメリットを活かす為にも、デメリット(リスク)をしっかり理解しましょう。
メリット | デメリット | |
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レバレッジ | 少ない投資額に対して大きな利益が得られる | 間違えれば損失が大きくなる |
24時間取引できる(※1) | 自由な時間に取引できる | 時間を忘れて長時間やってしまう |
売注文、買注文、どちらもできる | 利益を得られるチャンスが多い | 損失が膨らむリスクも増える |
スワップポイント(※2) | 外貨買いなら通常スワップポイントがもらえる | 外貨売りは通常スワップポイントを払うことになる |
小額から取引できる | 少ない資金で始められる | 小額で始められるので安易にスタートし、損失を出してしまう |
- ※1:メンテナンス時間、土日、元日等を除く。
- ※2:通貨ペアによっては支払いが発生する場合もあります。詳しくは取引要項詳細をご確認ください。
FXは、元本や利益が保証された金融商品ではありません。
レバレッジが高ければ、相場が思惑通りに推移した場合、大きなリターンが期待できる一方、思惑と反対方向に進んだ場合、多額の損失が発生するリスクが存在します。お取引を始める前に、十分に仕組みやリスクをご理解し、取引を行う必要があります。
スワップポイントは、各国の金融政策(また金利情勢)に関係なく変更される場合もあります。また、スワップポイントが受取りから支払いに転じることがあります。