２０１５年１２月１０日（木）

ひと目で分かる昨晩の動き

ＮＹ市場

• ドル円は大幅に続落。原油安や株安を嫌気して売りが優勢となり、１２２円を割り込むと、ストップのドル売りを巻き込んで１２１円０８銭まで円高が進む。
• ユーロドルでもドルが売られユーロが買い戻される。一時は１１月２日以来となる１．１０４４までユーロ高が進行。
• 株式市場は３日続落。原油価格が下がるのに歩調を合わせるように株価も下落。アップルの株価の下げも厳しく、ダウは７５ドル安。
• 債券相場はもみ合いながらも小幅に上昇。長期金利は２．２１％台まで低下。
• ドルが売られたことで金は小幅に続伸。原油価格は続落し３７ドル台前半に。

  ドル/円	１２１．０８　〜　１２２．５０
  ユーロ/ドル	１．０９３７　〜　１．１０４４
  ユーロ/円	１３３．５２　〜　１３４．１５
  ＮＹダウ	−７５．７０　→　１７,４９２．３０ドル
  ＧＯＬＤ	＋１．２０　→　１,０７８．５０ドル
  ＷＴＩ	−０．３５　→　３７．１６ドル
  米１０年国債	−０．０１１　→　２．２１６％

  本日の注目イベント

  • 豪　　豪１１月雇用統計
  • 英　　英１０月貿易収支
  • 英　　ＢＯＥ金融政策発表
  • 米　　新規失業保険申請件数
  • 米　　１１月財政収支

  今朝は久しぶりの円高に驚いて目を覚ました方も多かったのではないでしょうか。ＮＹでは１１月４日以来となる、１２１円０８銭まで円が買われ、しばらく続いていた１２３円の攻防に終止符が打たれた格好です。特筆すべき材料があったわけではありませんが、原油安が背景となって、投資家心理を冷やし、それが株安につながり、リスクオフから円が買われたことのようです。言えることは、相変わらず円高方向への動きは早いということです。

  原油価格は、前日の急落からアジア時間には買い戻され、３８ドル台を回復しました。主戦場のＮＹ市場でも先週の原油在庫が３５７万バレル減少したことが明らかになり一旦は上昇しましたが、その後は売りが優勢となり結局、前日比３５セント安の３７ドル１６セントで引け、６年ぶりの安値で取引を終えています。今週に入ってからは原油安が加速し、原油価格が為替や株価にも大きな影響を与える状況になっています。金利や株価の動きに加え、今や原油価格の動きにも目配りが必要です。

  ドル円はこれまでサポートされてきた１２２円台前半を割り込み、１２１円手前まで下落しました。日足の移動平均線を見ても、１２０日線と２００日線を一旦は下回っており、レンジブレイクした可能性も出てきました。早朝の動きは、ＮＹの安値よりも５０銭ほどは反発していることから、再び２００日線あたりでもみ合っていますが、原油価格がもう一段下げるようだと、１２１円割れもあるかもしれません。ただ、「一目均衡表」の基準線は横ばいとなっていることから、それ程深い下押しはないことを示唆しています。

  先ずは、本日の日経平均株価の動きに注目です。明日の金曜日には「メジャーＳＱ］を控えており、比較的安定した動きを見せている日経平均株価が、予想外の下げ幅を見せるようだと、円高方向に振れることになります。サポートレベルは１２１円〜１２１円２０銭辺りかと思います。欧州時間にはユーロドルの動き、そしてＮＹでは原油価格の動きに注意しながら、まだ足元ではドルの買い場を探るスタンスでいいかと思います。

  本日のドル円予想レンジは１２１円〜１２２円３０銭程度を見ています。

  What's going on?

  「What's going on ?」とは・・・
  会話でよく使われる砕けた言い方で「何があったんだ？」「どうなっているんだ？」というような意味。為替はさまざま事が原因で動きます。その動いた要因を確認する意味で「What's going on ?」というタイトルを付けました。

  日時	発言者	内容	市場への影響
  10/12	ロックハート・アトランタ連銀総裁	「定義の仕方にかかわらず完全雇用という観点からゴールにとても近づいている」講演で。	--------
  10/22	ドラギ・ＥＣＢ総裁	「金融緩和の度合いを、最新のマクロ経済予測が手に入る１２月に再検証をする必要がある」記者会見で。	ユーロドル１．１３台から１．１１０に急落。
  10/28	ＦＯＭＣ声明文	「次回会合で（政策金利の）目標レンジ引き上げが適切になるかどうかを判断する」	ユーロドル１．１０９５から１．０８９６まで急落。
  11/4	イエレン・ＦＲＢ議長	「現時点では、米経済は順調だと判断している」１２月利上げの舞台は整っているとの認識を示す。(議会証言で）	ドル円１２１円前半から１２１円７２銭まで上昇。
  11/7	ウイリアムズ・サンフランシスコ連銀総裁	「失業率が５％となっており、この尺度に基づけば私が完全雇用だと推定する状況に達している」講演で。	--------
  11/9	ローゼングレン・ボストン連銀総裁	「経済が予想通りに改善し続ける限り、１２月を含む将来のＦＯＭＣ会合すべてが利上げに適切なタイミングとなり得る」講演で。	--------
  11/12	エバンス・シカゴ連銀総裁	「ＦＦ金利誘導目標を２０１６年末まで１％を下回る水準に抑えることが適切だとみている」講演で。	--------
  12/1	エバンス・シカゴ連銀総裁	「利上げ開始の具体的な時期にかかわらず、フェデラルファンド（ＦＦ）金利が２０１６年末時点でなお１％未満であることが適切となる可能性が高いと考えられる」講演で。	--------
  12/2	イエレン・ＦＲＢ議長	「１０月のＦＯＭＣ会合以降の経済と金融のデータは全般的に見て、労働市場の改善が続くというわれわれの見通しと整合的だ」講演で。	ドル円１２３円前半から、１２３円６８銭まで上昇
  12/4	ドラギ・ＥＣＢ総裁	「物価安定の責務を全うする上で措置を強化する必要があれば、間違いなくそうする」ＮＹでの講演で。	--------